EQT öffnet Private Equity in Asien für Privatanleger

EQT ist ein absoluter Gigant. Die 1994 unter anderem von der einflussreichen schwedischen Industriellenfamilie Wallenberg gegründete EQT Partners AB mit Hauptsitz in Stockholm hat sich klammheimlich an die Weltspitze vorgearbeitet. Heute gilt das skandinavische Unternehmen hinter Branchenriesen wie Blackstone und KKR als die drittgrößte Private-Equity-Gesellschaft der Welt. Die an der Nasdaq Stockholm gelistete Muttergesellschaft legt regelmäßig milliardenschwere Fonds auf, um global in Unternehmen, Infrastrukturprojekte und vielversprechendes Venture Capital zu investieren. Der strategische Fokus liegt dabei ganz am Puls der Zeit: Wachstum, Digitalisierung und Nachhaltigkeit stehen bei den Schweden im Mittelpunkt. Nun verschaffen sie mit dem EQT Nexus Asia Evergreen Fund auch Privatanlegern Zugang zur Private-Capital-Plattform von EQT im asiatisch-pazifischen Raum.

Seit 1997 in Asien tätig

Die Aktivitäten von EQT in Asien reichen bis ins Jahr 1997 zurück. Seitdem hat EQT mehr als 50 Milliarden US-Dollar in der Region investiert. Heute sind mehr als 150 Investment Professionals an neun Standorten in Asien tätig. Die zugrunde liegenden Anlagestrategien konzentrieren sich auf Sektoren, in denen EQT über nahezu drei Jahrzehnte umfassende regionale Expertise aufgebaut hat: Gesundheitswesen, Dienstleistungen, Technologie und Industrietechnologie. Die Asien-Plattform von EQT umfasst sowohl Large-Cap- als auch Mid-Market-Strategien und deckt damit ein breites Spektrum an Investitionschancen in der Region ab.

EQT Nexus Asia: Evergreen-Fonds öffnet Zugang zu Private Equity in Asien

Private Equity war lange vor allem institutionellen Anlegern vorbehalten. Mit dem EQT Nexus Asia will EQT nun einen breiteren Investorenkreis an der eigenen Private-Equity-Plattform im asiatisch-pazifischen Raum beteiligen. Die Evergreen-Strategie investiert nicht direkt in einzelne Unternehmen, sondern allokiert über verschiedene geschlossene Strategien von EQT Private Capital. Im Fokus stehen die Sektoren Gesundheitswesen, Dienstleistungen, Technologie und Industrietechnologie. Geografisch reicht das Anlageuniversum von Indien, Korea und Japan über Greater China und Südostasien bis nach Australien und Neuseeland. Dabei kombiniert EQT Large-Cap- mit Mid-Market-Strategien.

60 Prozent der Weltbevölkerung leben in Asien

Die Bedeutung des asiatisch-pazifischen Raums ist groß: Rund 60 Prozent der Weltbevölkerung leben dort, ebenso entfallen nach Angaben von EQT rund 60 Prozent des globalen Wirtschaftswachstums auf die Region. Die Wirtschaft des asiatisch-pazifischen Raums hat inzwischen ein Volumen von rund 35 Billionen US-Dollar und wächst laut EQT um mehr als vier Prozent pro Jahr. Gleichzeitig fließt bislang nur ein vergleichsweise kleiner Teil des weltweiten Private-Equity-Kapitals nach Asien. Nach Angaben von EQT sind es weniger als fünf Prozent. Das Unternehmen sieht darin Potenzial für den regionalen Buyout-Markt. Mid-Market als wichtiger Baustein Eine zentrale Rolle spielt dabei der asiatische Mittelstand.

Nach Einschätzung von Nicholas Macksey, Co-Head von EQT Private Capital Asia und Head of Mid-Market Asia, erreichen viele Unternehmen einen Wendepunkt, an dem sie expandieren, neue Märkte erschließen oder ihre operativen Fähigkeiten ausbauen wollen. „Der Mid-Market ist ein wichtiger Bestandteil der Chancen, die wir in Asien sehen“, sagt Macksey. EQT wolle eng mit Unternehmen, Gründern und Managementteams zusammenarbeiten, um die nächste Wachstumsphase zu begleiten. Dabei setze der Konzern auf Branchenexpertise, Governance und aktives Eigentümermanagement. Auch die regionale Diversifikation spielt eine Rolle. EQT verweist auf zunehmend binnenwirtschaftlich getriebenes Wachstum, eine geringere Korrelation mit westlichen Konjunkturzyklen und robuste IPO-Märkte. Das Unternehmen sieht darin günstige Rahmenbedingungen für langfristige Private-Equity-Investitionen.

Evergreen-Struktur statt einzelner Private-Equity-Fonds

Ein wesentliches Merkmal des EQT Nexus Asia ist die Evergreen-Struktur. Anleger erhalten über einen einzigen Fonds Zugang zu mehreren Strategien der EQT-Asienplattform. Dadurch wird die Investition über verschiedene Sektoren und Unternehmensgrößen gestreut. Sueann Yeo, Head of Global Wealth Solutions, Asia Pacific bei EQT, beschreibt das Konzept als Möglichkeit, über eine einzige Evergreen-Strategie diversifiziert an der Asien-Plattform von EQT Private Capital zu partizipieren. Die Strategie soll dabei die langjährige lokale Präsenz und das Netzwerk des Konzerns nutzen. Der Ansatz unterscheidet sich damit von einer klassischen Beteiligung an einem einzelnen geschlossenen Private-Equity-Fonds. Statt einer festen Laufzeitstrategie setzt EQT Nexus Asia auf eine fortlaufende Investmentstruktur.

EQT baut Asien-Geschäft aus

Der Start des Evergreen-Fonds fällt in eine Phase, in der EQT seine Aktivitäten in Asien weiter ausgebaut hat. Im April schloss der Konzern mit BPEA IX einen auf Asien fokussierten Private-Equity-Fonds mit einem Volumen von 15,6 Milliarden US-Dollar. Nach Angaben von EQT war dies der bislang größte auf Asien ausgerichtete Private-Equity-Fonds.

Fazit: 

Für Anleger ist vor allem die Kombination aus Evergreen-Struktur, Zugang zu mehreren EQT-Strategien und der regionalen Ausrichtung auf den asiatisch-pazifischen Private-Equity-Markt interessant.

Fondsdaten