Threadneedle American Extended Fund knackt 500 Mio. Dollar Marke

Mit einem Volumen von 568 Mio US-Dollar hat der Threadneedle American Extended Alpha Fund eine neue Größenordnung erreicht. Das Team um Fondsmanager Stephen Moore nutzt die nach UCITS gegebenen Möglichkeiten der Kombination von long- und short Positionen und investiert vor allem in Aktien großer nordamerikanischer Unternehmen. Mit diesem Ansatz hat der Fonds seit Auflegung eine Rendite von 17,6 Prozent erwirtschaftet, der S&P 500 Index verlor in der Periode -1.1 Prozent und der Durchschnitt seiner Peergroup -7,1Prozent. Auch in den Betrachtungszeiträumen drei Jahre, ein Jahr und seit Jahresbeginn hat der Fonds eine Rendite von 51,4 bzw. 12,0 und 12,8 Prozent erwirtschaftet, das Mittel der Vergleichsgruppe erreichte 38,5 bzw. 3,1und 9,2Prozent (S&P 500 Index 48,6 bzw. 9,1 und 11.0 Prozent).

Werner Kolitsch, Deutschlandchef von Threadneedle, führt den Erfolg des Fonds auf die herausragende Stockpicking Kompetenz des Hauses zurück. „In einem Produkt, das fast ein Drittel seines Volumens in Short Positionen einsetzt, ist das Research und der konsistente Investitionsprozess des Teams noch entscheidender als in einem Long Only Produkt, das der Benchmark folgt. Gerade die Expertise Stephen Moores im Management von Short Portfolios und seine Erfahrung als Hedgefondsmanager im Short Selling von Aktien kommt uns hier zu Gute“.

Stephen Moore managt seit mehr als 10 Jahren amerikanische Aktien und sieht gerade jetzt eine hervorragende Zeit für seinen long/short-Ansatz: „In der jetzigen Marktphase trennt sich die Spreu vom Weizen, und schlechtere Unternehmen, die sich in einem guten Umfeld gerade noch halten können, verschwinden vom Markt. Im Gegensatz dazu sind amerikanische Qualitätsaktien im langfristigen Vergleich extrem günstig bewertet und stellen somit unseren Fokus bei der Auswahl auf der long Seite dar. Wir gehen davon aus, dass sich dieses Auseinanderdriften von Qualitätsaktien und schlecht aufgestellten Unternehmen auch in diesem Jahr fortsetzen wird und uns viele Gelegenheiten bieten wird, aus unseren fundierten Einschätzungen mit entsprechenden Short Positionen zusätzliches Alpha zu generieren.“

Die Pressemitteilung im pdf-Dokument